Do environmental and cleaner production practices lead to circular and sustainability performance? Evidence from Colombian manufacturing firms

Abstract

The implementation of activities close to the circular economy (CE), such as environmental management system (EMS) and cleaner production (CP) practices, and their relationships, are expected to have positive effects on the circular and sustainability performance. However, current research has provided results in which the effects are diffuse, contradictory, or even negative in some cases. Given the need for more consensus on the relationship between CE-related practices and sustainability performance, we investigated the effect of EMSs and CP practices, and their interactions on companies' circular and sustainability performance. This longitudinal study used official Colombian government data of 1544 manufacturing companies from 2012 to 2019, considering impact assessment and structural equation modeling. Our results clarify which elements of circular and sustainability performance have and have not been affected by the implementation of these practices and their interactions, highlighting important challenges for theory, practice, and society. In this regard, manufacturing companies that adopt EMSs, CP or both practices obtain benefits related to the sale of certain waste, the reuse of water and the creation of green jobs and improvements in their organizational performance. However, adopting such practices does not necessarily imply waste circularity. Moreover, our findings guide management decision-making on which practices to implement to achieve better performance. We also evidence limited sustainable value creation by industries in social terms. Finally, we recommend the strategic implementation of CE and the development of new business models enabled by systemic eco-innovations and technology for sustainable value creation. © 2023 The Authors

Se espera que la implementación de actividades cercanas a la economía circular (EC), como el sistema de gestión ambiental (EMS) y las prácticas de producción más limpia (CP), y sus relaciones, tengan efectos positivos en el desempeño circular y de sostenibilidad. Sin embargo, las investigaciones actuales han arrojado resultados en los que los efectos son difusos, contradictorios o incluso negativos en algunos casos. Dada la necesidad de lograr un mayor consenso sobre la relación entre las prácticas relacionadas con la CE y el desempeño en sostenibilidad, investigamos el efecto de las prácticas de SGA y CP, y sus interacciones en el desempeño circular y de sostenibilidad de las empresas. Este estudio longitudinal utilizó datos oficiales del gobierno colombiano de 1544 empresas manufactureras de 2012 a 2019, considerando la evaluación de impacto y el modelado de ecuaciones estructurales. Nuestros resultados aclaran qué elementos del desempeño circular y de sostenibilidad se han visto afectados y no por la implementación de estas prácticas y sus interacciones, destacando desafíos importantes para la teoría, la práctica y la sociedad. En este sentido, las empresas manufactureras que adoptan SGA, CP o ambas prácticas obtienen beneficios relacionados con la venta de ciertos residuos, la reutilización del agua y la creación de empleos verdes y mejoras en su desempeño organizacional. Sin embargo, adoptar tales prácticas no implica necesariamente una circularidad de residuos. Además, nuestros hallazgos guían la toma de decisiones de la gerencia sobre qué prácticas implementar para lograr un mejor desempeño. También evidenciamos una creación de valor sostenible limitada por parte de las industrias en términos sociales. Finalmente, recomendamos la implementación estratégica de la CE y el desarrollo de nuevos modelos de negocio habilitados por ecoinnovaciones y tecnologías sistémicas para la creación de valor sostenible. © 2023 Los Autores