Pronóstico del spread de la curva cero cupón : Una aproximación desde las redes neuronales

Abstract

El spread de la curva de rendimientos es una variable frecuentemente utilizada como indicador de la realidad económica de un país. Su capacidad predictiva ha sido ampliamente estudiada en la literatura con resultados que apoyan la utilización de esta variable en previsión de recesiones en el corto plazo. Debido a esto, este trabajo se enfoca en la construcción y evaluación de un modelo predictivo como lo son las redes neuronales artificiales para modelar esta variable con una frecuencia diaria. Esta investigación innova sobre el uso de modelos predictivos para el spread de la curva cero cupón en Colombia y compara sus ventajas y desventajas con el de un modelo lineal.